ČNB снижает ставки, но чешские банки делают некоторые кредиты дороже

Прошлогодние прогнозы о том, что ипотека и другие кредиты для чехов будут дешевыми, на этот раз снова оказались ошибочными. Несмотря на то, что за полтора года центральный банк вдвое снизил ставку, по которой коммерческие банки обычно устанавливают процентные ставки по кредитам, ипотека не стала дешевле даже на пятую часть. Потребительские кредиты даже подорожали. Зато банки снижают процентные ставки по вкладам на сберегательных счетах, на которых чехи чаще всего делают сбережения.

«Хотя Чешский национальный банк (ČNB) продолжает снижать базовую ставку, это не сильно влияет на предложение кредитов для конечных клиентов», - говорит Ян Брейл, директор по продажам компании Partners.

Хотя в мае 2025 года базовая ставка ČNB уже снизилась до 3,5 процента, средняя ставка по ипотечным кредитам по-прежнему составляет 5 процентов. Однако ставка центрального банка опустилась ниже 5 процентов почти год назад, и прошлой весной эксперты предсказывали, что в это время предложения по ипотеке могут приблизиться к 3-м процентам. Но за полтора года они стали лучше всего на один процентный пункт.

Сейчас читают 🔥 Интерес к энергоэффективным квартирам и домам в Чехии значительно возрос. Почти каждая четвертая ипотека уже «зеленая»

Однако разница между 5 и 3 процентами означает, что чехи часто платят за ипотеку на десятки тысяч крон больше в год. При ипотеке в 4 миллиона крон на 26 лет разница составляет примерно 4 000 чешских крон в месяц.

Аналогичная ситуация и с потребительскими кредитами. В прошлом месяце ставки по ним снова превысили отметку в 7 процентов. За последние полтора года снижения ставок в ČNB средняя процентная ставка по потребительскому кредиту снизилась на 0,87 пункта и составляет 7,64 процента, согласно данным Broker Consulting Index.

Между тем, кредиты вносят значительный вклад в прибыльность банка. По данным ČNB, их совокупная чистая прибыль в прошлом году выросла почти на 18 миллиардов крон по сравнению с предыдущим годом и составила 121,7 миллиарда крон. В этом году дела у них также идут хорошо. В первом квартале чистая прибыль шести крупнейших банковских домов выросла на 13 процентов по сравнению с предыдущим годом и составила 20,2 миллиарда чешских крон.

Осенью прошлого года глава ČNB Алеш Михл заявил в интервью изданию Seznam Zprávy, что коммерческие банки держат слишком высокие ставки и в их силах их снизить. По его словам, банки оставляют разницу себе. «У них отличная маржа, и они хотят сохранить свою рентабельность», - сказал Михл.

Сейчас читают 🔥 Центробанк Чехии снизил базовую процентную ставку на 0,25 процента до значения 3,75 процента

Высокая стоимость денег, Трамп способствовал этому

Другие эксперты отрасли, однако, утверждают, что климат в отношении дорогих кредитов изменился и что на решения кредиторов оказывают влияние и другие факторы, помимо ставок центрального банка.

Ипотека и другие кредиты сейчас пользуются большим спросом, и этот спрос не заставляет банки гоняться за ценой. Они также не удешевляют ресурсы, используемые для финансирования ипотеки, которую банки должны обеспечивать на весь фиксированный срок кредита.

Свою роль играют ожидания рынка, факторы неопределенности, такие как торговая политика США при администрации Дональда Трампа, а также текущие или угрожающие конфликты по всему миру. Показателем является и доходность государственных облигаций, которая также растет, что означает, что страны, в том числе и Чешская Республика, берут больше кредитов.

«Сочетание этих факторов не создает условий для снижения конечных цен для клиентов», - резюмировал Брейль.

Однако предложения отдельных банков отличаются друг от друга, и заинтересованным лицам следует уделить время их тщательному сравнению, самостоятельно или с помощью финансового консультанта. Это может сэкономить тысячи. И никогда не помешает поторговаться. В некоторых банках скидка по ипотеке может достигать 0,7 процента по сравнению с первоначальным предложением.

В случае с потребительским кредитом играет роль и то, что поставщики должны быть более осторожны. "В основном это связано с тем, что такие кредиты необеспеченные и с этой точки зрения более рискованные для банка, - говорит аналитик Broker Consulting Мартин Новак.

Клиент с худшей платежной историей обычно получает кредит, но он дороже, и это отражается на средней ставке".

Процентные ставки по депозитам падают

Но если банки быстро реагируют на снижение ставок ČNB, то сберегательные счета пользуются популярностью у населения. Это означает, что вкладчики получают меньше прибыли по своим депозитам.

Сейчас читают 🔥 В 2024 году в Чехию пришло рекордное количество новых брендов. В основном с Востока

Анализ Portu показывает, что только 2 банка предлагают процентную ставку в размере 4 % по сберегательным счетам, но они всегда обуславливают это, иногда довольно сложным образом. В остальном сберегательные счета обычно следуют за ставками центрального банка и в настоящее время предлагают процентные ставки в размере около 3-х процентов.

«Почти всегда банки обуславливают это активным использованием других продуктов», - говорит Марек Покорны, аналитик компании Porto. "Чтобы получить лучшие ставки, банки обычно поощряют лояльных клиентов. То есть, если вы отправляете зарплату в свой банк, платите по карте и т.д.", - добавил Брейль.

Срочные вклады, как правило, приносят чуть более высокие проценты, чем сберегательные счета, но их недостатком является невозможность немедленного снятия средств. Вы можете выбрать депозиты, привязанные к месяцу или двум годам.

«Однако для денег, которые мне не понадобятся в ближайшем будущем, лучше вложить их в широко диверсифицированный портфель, который в долгосрочной перспективе может принести многократно больший доход», - советует Покорный.